Блог ФРМ
Следите за нами в Telegram Следите за нами в Telegram
+7 (499) 280-40-04
Регистрация
Главная / Блог / Должники / Влияние дебиторской задолженности на финансовое состояние предприятия
25.12.2023

Влияние дебиторской задолженности на финансовое состояние предприятия

В процессе хозяйственной деятельности каждая организация совершает различные взаиморасчеты с контрагентами и дебиторская задолженность является неизбежным следствием этих операций. Само по себе ее наличие не говорит о проблемах в бизнесе, однако относиться к дебиторке нужно крайне внимательно — важно постоянно контролировать ее и при выявлении отклонений принимать необходимые меры. В ином случае организация рискует столкнуться с целым рядом неблагоприятных последствий. Поговорим о дебиторской задолженности и ее влиянии на деятельность компании, а также рассмотрим потенциальные риски и способы их минимизации.
Блог ФРМ

Понятие и виды дебиторской задолженности

Дебиторская задолженность (дебиторка) — это все долги юридических и физических лиц перед организацией, появившиеся в связи с предоставлением продукции, выполнением работ и оказанием услуг. Дебиторка возникает в случае, когда 2 стороны одного договора по тем или иным причинам не могут одновременно выполнить встречные обязательства по отношению друг к другу. Например, компания отгрузила товар, но оплату за него от покупателя не получила. 


Блог ФРМ
Дебиторская задолженность — это актив предприятия, так как она представляет собой часть прибыли, которой можно будет распоряжаться по мере ее получения, обычно в виде денежных средств на счете.

Дебиторка должна иметь оптимальный размер. Небольшой объем задолженности говорит о том, что компания не практикует предоставление товаров с отсрочкой платежа, тем самым снижая свою конкурентоспособность на рынке. В свою очередь большой объем задолженности дебиторов, как правило, сигнализирует о проблемах, связанных с недостатком денежных средств на счетах, что при определенных условиях может создать трудности функционирования компании.

Дебиторскую задолженность можно классифицировать по нескольким признакам. 

По основаниям возникновения

Зависит от того, кто должен денег бизнесу - контрагенты, покупатели, государство, работники, учредители.

По срокам погашения

Задолженность может быть краткосрочной и долгосрочной. Предполагается, что краткосрочную задолженность кредиторы должны погасить быстро, в течение 12 месяцев, в то время как срок погашения долгосрочной может быть существенно больше. 

По срокам исполнения обязательств

Срок исполнения обязательств показывает, не опаздывает ли должник с возвратом денег. В зависимости от этого обстоятельства дебиторка может быть нормальной или просроченной. Нормальной задолженность считается, если срок возврата денег еще на наступил. Как только оговоренные в договоре сроки вышли, задолженность преобразуется в просроченную.

По вероятности погашения.

Задолженность может быть сомнительной (не обеспечена залогом, поручительством и банковской гарантией) и безнадежной (с истекшим сроком исковой давности). Также долг признается безнадежным, если компанию-дебитора ликвидировали или у судебных приставов не получается принудительно взыскать средства. 

Таким образом, дебиторская задолженность представляет собой средства, временно выведенные из оборота предприятия, то есть в сущности у компании эти деньги есть, но не в денежном выражении, а в виде обязательств или в другой форме.


Блог ФРМ

Анализ дебиторской задолженности

Дебиторская задолженность оказывает существенное влияние на финансовое состояние предприятия, в частности, на его платежеспособность. Для минимизации потенциальных рисков, ускорения скорости проведения расчетов и формирования политики кредитования покупателей, направленной на увеличение прибыли организации, руководству компании крайне важно регулярно анализировать дебиторку и эффективность управления ею.


Для этого, как правило, используются следующие показатели:

  • Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности — данный параметр показывает, насколько эффективно в компании организована работа по сбору оплаты для реализации собственной продукции. 

  • Период оборачиваемости дебиторской задолженности — коэффициент демонстрирует, насколько долго предприятию приходится ждать исполнения денежных обязательств со стороны дебиторов.

Блог ФРМ
Грамотно проведенный анализ позволит оценить влияние дебиторки на финансовое состояние предприятия. При своевременном выявлении отклонений руководство сможет оперативно принять необходимые меры и избежать наступления возможных неблагоприятных последствий.

Анализ дебиторки проводится на основании финансовых показателей компании, которые обязательно должны соответствовать действительности и быть достоверными. Помимо форм бухгалтерской отчетности, в качестве источников информации могут использоваться: бюджеты производства и реализации готовой продукции, данные оперативных планов и отчетов, регистры бухгалтерского учета, акты сверок задолженностей организации, управленческие отчеты и т.д. 

Влияние дебиторской задолженности на прибыль и финансовые показатели компании


Дебиторская задолженность напрямую влияет на платежеспособность и финансовую устойчивость компании. Это проявляется следующим образом:

  • Рост сомнительной дебиторской задолженности приводит к снижению ликвидности организации, поскольку ее списание осуществляется за счет резерва по сомнительным долгам, который в свою очередь создается за счет финансовых результатов компании.

  • Чрезмерно высокий уровень дебиторской задолженности говорит об активном коммерческом кредитовании, постоянном предоставлении отсрочек оплаты, что в большинстве случае приводит к отвлечению оборотных средств организации и снижает показатели абсолютной ликвидности. В результате компания рискует остаться без средств для осуществления своей основной хозяйственной деятельности, что практически гарантированно сопряжено с несением убытков и расходов.  

  • При высоком уровне дебиторской задолженности бизнес зачастую вынужден искать и привлекать дополнительные источники финансирования, что может негативно отразиться на общей финансовой устойчивости предприятия. 

  • Если объем дебиторской задолженности организации становится меньше объема кредиторской задолженности, то из-за нарушения ликвидности баланса это может привести к нехватке денежных средств предприятия для покрытия краткосрочных обязательств, что говорит о неплатежеспособности компании и ее потенциальном банкротстве.

  • Списание дебиторки с истекшим сроком исковой давности уменьшает финансовые показатели компании и ухудшает ее финансовое состояние. 

Все перечисленное свидетельствует о том, что для обеспечения эффективности реализации принимаемых экономических решений и регулирования денежных потоков предприятия следует большее внимание уделять вопросам повышения качества управления дебиторской задолженности.



Блог ФРМ

Риски дебиторской задолженности


Наличие дебиторской задолженности сопряжено со следующими рисками для бизнеса:

  • Риск неплатежеспособности дебиторов — заключается в том, что в конечном итоге в силу тех или иных обстоятельств контрагент не исполнит свои денежные обязательства частично или целиком. Для компании это повлечет невозвратные убытки, которые придется списать, тем самым ухудшив финансовые показатели своей деятельности.

  • Рыночный риск — связан с изменением значений таких рыночных параметров, как процентные ставки, обменные курсы, цены акций или товаров.

  • Риск ликвидности — риск того, что в определенный момент времени предприятие не сможет погасить свои обязательства имеющимся капиталом.

  • Операционный риск — связан с недостатками систем и процедур управления, поддержки и контроля за дебиторской задолженностью.


Поскольку в условиях рынка избежать возникновения дебиторской задолженности практически невозможно, компаниям для обеспечения своей финансовой устойчивости и платежеспособности крайне важно оптимизировать деятельность по управлению дебиторкой.  

Управление дебиторской задолженностью

Одной из основных причин роста дебиторской задолженности в организации является проблема в управлении ее денежными потоками. Без оперативного контроля задолженности невозможно эффективное планирование денежных потоков и управление организацией, а, следовательно, затруднено и оперативное управление денежными ресурсами.

Для минимизации рисков возникновения просроченной дебиторской задолженности и оптимизации процесса управления ею необходимо грамотно выстраивать работу на каждом этапе:

  • Этап заключения договора — компания должна проверить контрагента, убедиться в его платежеспособности и мотивации возврата средств. В договоре следует согласовать все условия предоставления отсрочки, установить штрафы за несвоевременную оплату, а также застраховать риск неоплаты контрагентом.

  • Этап работы с контрагентом — на данном этапе нужно классифицировать контрагента по степени риска, установить кредитный лимит, контролировать факт своевременного внесения оплаты, при необходимости направлять напоминания о пропуске срока, а также отслеживать текущую платежеспособность дебитора и начислять штрафы за допущенную просрочку. 

  • Этап образования просроченной задолженности — в случае возникновения задолженности необходимо определить ее характер и природу, получить достоверную информацию о платежеспособности должника, провести переговоры по возврату долга, изменить степень риска контрагента и снизить  кредитный лимит.



Блог ФРМ

Грамотное управление дебиторской задолженностью приведет к сокращению ее размера и оптимизации денежных потоков компании. При этом нужно учитывать, что управление является лишь одним из нескольких инструментов оптимизации. Не менее важными инструментами, о которых зачастую забывают предприниматели, являются нормирование и планирование оборотных средств.



Таким образом, руководству компании важно постоянно контролировать свою дебиторскую задолженность и поддерживать ее значение на оптимальном уровне. Следует помнить, что превышение дебиторки над нормативом грозит простоем денежных средств и упущенной выгодой, в свою очередь ее снижение может обернуться срывом производственного процесса, дефицитом денежных средств и рядом иных негативных последствий.

Выбрав для управления дебиторской задолженностью финансовые инструменты от ФРМ, вы начнете эффективно контролировать состояние расчетов с контрагентами и минимизируете риски образования и невозврата просроченной задолженности. Кроме этого, сервис ФРМ позволят своевременно определять потребность в дополнительных ресурсах для покрытия задолженностей, поможет разработать рациональную политику предоставления коммерческого кредита, что в конечном итоге приведет к улучшению финансовых показателей бизнеса.



Попробуйте 7 дней бесплатно

Отслеживайте эффективность проектов
Находите точки роста
Увеличивайте прибыль
+7 (499) 280-40-04
Регистрация